33股获买入评级 最新:国轩高科

8月7日给予国轩高科(002074)买入评级。

(资料图)

盈利预测： 该机构预测公司2023/2024/2025 年的归母净利润为9.77/18.77/27.76 亿元， 同比+214%/+92%/+48% ， EPS 分别为0.55/1.06/1.56 元，对应 PE 分别为 50/26/18 倍，首次覆盖，给予“买入”评级。

风险提示：动力电池需求不及预期、储能电池需求不及预期、行业竞争加剧。

该股最近6个月获得机构5次买入评级、5次增持评级、3次优于大市评级、3次强烈推荐评级、2次跑赢行业评级、1次推荐评级。

【15:45 阿特斯(688472)：深耕光储 再续华章】

8月7日给予阿特斯(688472)买入评级。

盈利预测与投资评级：全球能源转型，光储平价到来，公司贯通组件+储能两大业务，渠道布局在组件同业中领先，该机构预计公司2023-2025 年归母净利润为40.49/55.45/71.30 亿元，同比增长88%/37%/29%，对应EPS 为1.10/1.50/1.93 元。考虑公司光伏和储能的龙头地位，该机构给予公司2024 年15xPE，对应目标价22.55 元，首次覆盖，给予“买入”评级。

风险提示：竞争加剧、光伏政策超预期变化、原材料价格大幅波动。

该股最近6个月获得机构5次买入评级、4次增持评级、1次“买入”投资评级、1次推荐评级。

【15:45 谱尼测试(300887)：剔除医学检测H1营收增45.6% 兼具速度与质量】

8月7日给予谱尼测试(300887)买入评级。

盈利预测与估值：预计2023-2025 年公司实现营收30.4 亿元/37.9 亿元/46.8 亿元；归母净利润3.79 亿元/5.01 亿元/6.58 亿元，同比增18.0%/32.4%/31.4%，对应PE 估值30.6x/23.1x/17.6x。维持“买入”评级。

风险提示：

该股最近6个月获得机构5次买入评级、5次增持评级、2次跑赢行业评级。

【15:40 东方电缆(603606)：海缆系统整体毛利率同比提升 Q2归母净利润同比增加47.95%】

8月7日给予东方电缆(603606)买入评级。

盈利预测与投资建议：公司在手订单饱满。公司有望凭借领先的技术和区位优势提升海缆市场份额。该机构预计公司2023-2025年归母净利润分别为16.9/23.8/30.3亿元，对应当前股价（2023年8月4日收盘价）PE分别为18.3/13.0/10.2倍，给予公司23年25倍PE，对应目标价61.25元/股（前值为73.50元/股），维持“买入”评级。

风险提示：海风装机不及预期；竞争格局恶化风险；原材料价格波动风险；业绩不达预期对估值的负面影响风险。

该股最近6个月获得机构38次买入评级、10次推荐评级、7次增持评级、2次跑赢行业评级、1次买入-B评级。

【15:30 东鹏饮料(605499)：全国化扩张持续 新品表现亮眼】

8月7日给予东鹏饮料(605499)买入评级。

盈利预测与投资建议：国内能量饮料竞争格局激烈变革，东鹏有望进一步站稳第二梯队领导者地位。同时该机构看好公司大单品500ml 金瓶未来的增长，极高的性价比与差异化将使其成为市场开拓的有力抓手。公司仍在全国化稳步拓展过程中，存在渗透率提升的成长空间，华东、华中拓展情况积极。考虑到成本红利和新品销售积极，该机构上调2023-2025 年盈利预测，预计公司营收分别为107.42/131.87/157.95 亿元，同比增长26%/23%/20%，净利润分别为18.99/24.00/29.45 亿元，同比增长32%/26%/23%，对应PE 分别为38/30/25 倍，公司为饮料板块高成长标的，维持“买入”评级。

风险提示：1.功能饮料行业竞争加剧：红牛诉讼案若有新的进展，胜者一方可能会加大广告和市场投入，加剧市场竞争。其他品牌若为了提高市占率，也可能会加大对消费者的争夺。2.对单一产品过于依赖；公司营收依赖功能饮料产品，其他饮料类产品营收占比较小，若功能饮料市场饱和，则会对公司整体增速产生重大影响。3.新增产能投放进度低于预期：公司产能充足保障了生产供应销售，若产能投放较慢导致产能不足，则会影响公司销售节奏。4.省外扩张低于预期：省外市场在公司营收中占比逐步提升，华东、西南、华中市场增长迅速，若省外市场对公司产品接受度不高则会影响公司全国化的进展。

该股最近6个月获得机构31次买入评级、14次增持评级、6次强推评级、4次推荐评级、3次“买入”投资评级、1次“买入’评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级、1次优于大市评级、1次中性评级。

【15:20 广和通(300638)跟踪报告之三：物联网带动公司高速成长】

8月7日给予广和通(300638)买入评级。

盈利预测、估值与评级：该机构认为公司持续受益于物联网市场发展，带动公司23H1 归母净利润高速增长。该机构维持公司23-25 年归母净利润预测为6.00/7.31/8.86 亿元，当前股价对应PE29/24/20X，维持“买入”评级。

风险提示：模组产品毛利率下滑；市场竞争加剧的风险。

该股最近6个月获得机构27次买入评级、4次推荐评级、2次跑赢行业评级、2次增持评级、1次增持-B评级、1次“买入”投资评级、1次优于大市评级。

【15:20 继峰股份(603997)深度跟踪报告：座椅业务成长强化 格拉默带来盈利弹性】

8月7日给予继峰股份(603997)买入评级。

风险因素：下游客户销量不及预期；上游原材料、能源和海运价格上涨；乘用车座椅新订单进展不及预期；格拉默整合不及预期；公司新产品研发推广不及预期。

盈利预测、估值与评级：公司作为全球座椅头枕龙头供应商，并购整合格拉默后，成功进军乘用车座椅总成赛道，并接连斩获新势力、传统豪华、传统燃油订单，合肥汽车内饰件生产基地乘用车座椅量产顺利，成长空间全面打开。格拉默业绩稳定，经营情况逐季修复，公司结合格拉默完善自身产品序列，座舱新产品助力打开业绩第二成长曲线。该机构维持公司2023/24/25 年净利润预测为3.01/6.99/13.00 亿元，参考汽车零部件行业PEG=1 的平均水平，结合公司2023-25 年业绩增速预测为108%，给予公司2023 年60xPE 的估值，维持目标价16 元，维持“买入”评级。

该股最近6个月获得机构38次买入评级、6次增持评级、4次推荐评级、3次强推评级、1次"买入”评级、1次买入-A评级、1次跑赢行业评级。

【15:15 东鹏饮料(605499)：老品稳健新品强 利润增速超预期】

8月7日给予东鹏饮料(605499)买入评级。

盈利预测、估值与评级

风险提示：原材料价格波动；行业竞争加剧；新品及渠道拓展不及预期

该股最近6个月获得机构30次买入评级、14次增持评级、6次强推评级、4次推荐评级、3次“买入”投资评级、1次“买入’评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级、1次优于大市评级、1次中性评级。

【15:10 万科A(000002)：单月新增七宗地 销售同环比随行业下降】

8月7日给予万科A(000002)买入评级。

23 年公司累计新增公开市场融资121.9 亿元，新增融资成本进一步下降至3.06%（22 年存量为3.11%）。 2）三条红线持续达标。截至2023Q1，公司扣除预售账款资产负债率为49.17%，净负债率为45.5%，现金短债比为2.4，三道红线持续达标。3）财务管控稳健。公司经营性现金流连续14 年为正，债务结构也明显优化，长期负债占比进一步提高至81.5%，投资建议： 公司销售规模仍然保持第一梯队，多元化业务内在价值丰厚，具备中长期价值。该机构维持万科2023-2024 年EPS 分别预计为1.98 元、2.08 元，按照2023 年8 月4 日收盘价计算PE 分别为7.7 倍、7.3 倍，维持“买入”评级。

风险提示：地产销售不及预期，货币政策收紧，地产政策调控。

该股最近6个月获得机构41次买入评级、6次增持评级、4次跑赢行业评级、3次优于大市评级、2次强烈推荐评级、2次推荐评级。

【15:05 智洋创新(688191)：华为昇腾万里合作伙伴 坚定”AI+行业”战略方针】

8月7日给予智洋创新(688191)买入评级。

盈利预测：该机构预测智洋创新2023 年~2025 年实现归母净利润分别为0.76、1.16、1.61 亿元，2023-2025 年分别增长170.9%、52.31%、39.31%，EPS 分别为0.49、0.75、1.05 元/股，给予“买入”评级。

风险提示：电力IT 行业发展、公司业务进展、盈利预测与估值模型不及预期。

该股最近6个月获得机构3次买入评级。

【15:05 上海瀚讯(300762)：军用宽带通信领军企业 国防信息化支撑广阔前景】

8月7日给予上海瀚讯(300762)买入评级。

盈利预测：该机构预计公司军用宽带业务将随着国防信息化建设进程不断深入快速回暖提升，4G 产品持续稳定放量，5G 产品大规模出货后有望显著增厚业绩。预测公司2023-2025 年营业收入分别为8.24/10.87/14.66亿元，归母净利润分别为2.83/3.94/5.10 亿元，对应EPS 为0.45/0.63/0.81元/股，对应PE33.20/23.87/18.42X，首次覆盖，给予“买入”评级。

风险提示：市场竞争加剧、客户订单变化波动、新新产品进展不及预期。

该股最近6个月获得机构5次买入评级。

【15:00 路德环境(688156)：白酒糟变废为宝 转型成长进行时】

8月7日给予路德环境(688156)买入评级。

投资建议：饲料业务有望放量，把握成长机遇。伴随多处新工厂的投建及运营，公司白酒糟生物发酵饲料产量今年有望逐步攀升，业务有望进入快速增长期。叠加稳健的传统环保业务，该机构认为公司当前估值偏低，预计2023-2025 年归母净利润增速为151.0%/102.2%/49.8%，目标价36.2 元，对应2024 年28X PE，首次覆盖给予“买入”评级。

风险因素：豆粕价格下跌超预期，投产进度不及预期，河湖淤泥业务开展不及预期

该股最近6个月获得机构16次买入评级、4次推荐评级、4次增持评级、2次“买入”投资评级。

【15:00 济川药业(600566)：独家收购预防流感抑制剂推广权 产品市场前景广阔】

8月7日给予济川药业(600566)买入评级。

盈利预测、估值与评级

风险提示：

该股最近6个月获得机构11次买入评级、3次增持评级、1次增持”评级。

【14:50 安迪苏(600299)2023年半年报点评：蛋氨酸、维生素景气下行23H1业绩承压 蛋氨酸产能持续扩张】

8月7日给予安迪苏(600299)买入评级。

盈利预测、估值与评级：考虑公司主营业务景气下行，公司盈利能力下滑，因此该机构下调公司2023-2025 年盈利预测，预计公司2023-2025 年归母净利润分别为4.10（下调72%）/12.75（下调24%）/14.31（下调24%）亿元，折合EPS 分别为0.15/0.48/0.53 元，公司蛋氨酸产能扩张稳步推进，特种产品逆势增长，双支柱助力公司发展，因此维持“买入”评级。

风险提示：养殖业下游需求变弱；项目投产进度不达预期；原材料价格波动。

该股最近6个月获得机构2次买入评级、2次优于大市评级、2次增持评级、1次强烈推荐评级。

【14:45 东鹏饮料(605499)：业绩超预期 看好第二曲线成长潜力】

8月7日给予东鹏饮料(605499)买入评级。

盈利预测、估值与评级

风险提示：

该股最近6个月获得机构29次买入评级、13次增持评级、6次强推评级、4次推荐评级、3次“买入”投资评级、1次“买入’评级、1次强烈推荐评级、1次优于大市评级、1次中性评级。

【14:45 东方电缆(603606)2023年半年报点评：23H1业绩同比实现增长 超高压海缆出货助力毛利率改善】

8月7日给予东方电缆(603606)买入评级。

维持“买入”评级。根据公司海缆产能扩张规划以及对海风装机规模的判断，该机构维持原盈利预测，预计公司23-25 年实现归母净利润16.25/18.53/21.99 亿元，对应EPS 2.36/2.69/3.20 元，当前股价对应23-25 年PE 为19/17/14 倍。未来超高压交流电缆（330kV 及以上）、柔直电缆以及相应产品的应用规模及敷设难度将持续增加，公司具备行业领先的技术实力并拥有类似产品的制造及应用经验，有望凭借差异化产品保障市场份额并获取超额利润，维持“买入”评级。

风险提示：风电装机不及预期、原材料价格降幅不及预期、补贴政策不及预期。

该股最近6个月获得机构37次买入评级、10次推荐评级、7次增持评级、2次跑赢行业评级、1次买入-B评级。

【14:30 环旭电子(601231)2023年中报业绩快报点评：需求承压拖累短期业绩 看好车电业务长期成长趋势】

8月7日给予环旭电子(601231)买入评级。

风险因素：下游需求不及预期；公司客户集中度较高风险；公司跨国经营整合风险；供应链风险；行业格局变化的风险；并购整合不及预期等。

盈利预测、估值与评级：公司是SiP 微小化业务与传统ODM/EMS 业务并进的电子零部件龙头：一方面，公司SiP 业务与A 客户具有长期稳定的合作关系，受益A 客户销量提升不断增长，同时积极拓展非A 客户贡献新增量；另一方面，公司深耕ODM/EMS 业务多年，2018 年来加速全球化布局，后续有望深度受益于与法国飞旭的整合协同。在电子产品微小化、模组化趋势下，该机构认为公司将持续受益于在消费电子板块的龙头地位以及ODM/EMS 业务在车电、工控等产品上的持续放量。考虑到公司下游需求弱于此前预期，该机构下调2023-2025年公司EPS 预测至1.15/1.42/1.72 元（原预测值为1.36/1.61/1.91 元）。结合Wind 一致预期，可比公司歌尔股份、立讯精密、鹏鼎控股2023 年预测PE 平均值为19 倍，该机构给予公司2023 年19 倍PE，对应目标价22 元，维持“买入”评级。

该股最近6个月获得机构8次买入评级、2次增持评级、1次跑赢行业评级。

【14:25 国邦医药(605507)2023年中报点评：高基数下业绩短期承压 募投项目推动产品出货量持续增长】

8月7日给予国邦医药(605507)买入评级。

风险因素：原材料供应及价格波动的风险；贸易摩擦加剧的风险；自然灾害及不可抗力风险；外汇汇率波动风险；环保趋严相关风险；产品质量控制风险；产品加个大幅下降风险。

盈利预测、估值与评级：考虑到公司兽药氟苯尼考、强力霉素以及医药中间体等产品价格有所下滑，该机构调整2023/24/25 年EPS 预测分别至1.37/1.62/1.95元（原预测为1.85/2.19/2.66 元），现价对应PE 为15x/13x/11x，参考2023年可比公司（普洛药业、中牧股份、新和成；Wind 一致预期）平均17 倍PE估值，考虑到目前整体畜禽市场价格已进入相对底部位置，随着后续落后产能（无规模化现代化制造平台优势的厂家）有望出清以及公司市场占有率的提升，该机构认为2024/25 年公司业绩有望实现加速增长，因此该机构给予公司2023 年19 倍PE 估值，调整目标价为26 元（原目标价30 元），维持“买入”评级。

该股最近6个月获得机构9次买入评级。

【14:25 比亚迪(002594)2023年7月销量点评：7月销量符合预期 出口销量创单月新高】

8月7日给予比亚迪(002594)买入评级。

风险因素：消费者新能源汽车购车需求不及预期；新款车型销量不及预期；新能源汽车价格竞争激化；原材料价格上涨；新能源汽车政策波动。

投资建议：公司上半年销量符合预期，该机构维持公司2023/24/25 年归母净利润预测分别为262 亿/353 亿/446 亿元，对应2023/24/25 年EPS 预测分别为9.00/12.11/15.32 元，现价对应2023/24/25 年PE 分别为29/22/17 倍。公司凭借多项自研核心技术，打造极具竞争力的新能源车产品，已在大众市场主流价格带站稳脚跟，实现稳定盈利。随着腾势、仰望子品牌的推出，品牌高端化是未来的看点之一，公司有望继续拓展市场空间、提升单车净利润；2022 年以来公司出海进程加速，全球化是未来的另一大看点，海外市场的开拓有望打开公司远期成长空间。公司作为新能源汽车龙头，销量、盈利能力的确定性强，高端化和全　　球化是公司未来看点，具备中长期投资价值，持续推荐，维持A 股“买入”评级。

该股最近6个月获得机构91次买入评级、19次增持评级、8次买入-A评级、6次优于大市评级、5次强推评级、4次推荐评级、2次强烈推荐评级。

【14:25 长安汽车(000625)深度跟踪报告：电动智能换道加速 三大品牌多箭齐发】

8月7日给予长安汽车(000625)买入评级。

风险因素：宏观经济增速放缓导致销量不达预期；公司新车型推广进度、市场接受度低于预期；公司在售车型出现质量问题；公司各车型销售不及预期；行业价格战加剧超预期。

盈利预测、估值与评级：该机构维持公司2023/24/25 年归母净利润预测为92 亿/96 亿/90 亿元，预计其中2023 年长安自主品牌（燃油车业务，不含深蓝科技）利润79.7 亿元，深蓝科技全年亏损为-30 亿元，合并报表口径亏损预计-15 亿元，对应合并报表口径经常性利润约65 亿元，非经常性损益27 亿元（其中深蓝23Q1 并表带来投资收益50.21 亿元）。当前阶段，新能源汽车行业面临“淘汰赛”，销量规模占优的公司有望留在牌桌之上，短期虽然长安新能源公司亏损，但长期来看，该机构认为新能源销量和品牌影响力，将是创造公司长期价值的因素。以分部估值的方式，参考2020 年之前自主品牌乘用车估值中枢，该机构给予公司燃油车业务2023 年利润15 倍PE，对应1195 亿元市值；新能源业务是公司重要的发展方向，但是短期亏损，无法以PE 作为估值基础；对标“蔚小理”2023 年PS 均值为3.2 倍，该机构上调长安深蓝/长安阿维塔2023 年PS 至3 倍（原为1.5 倍PS），并考虑到持股比例，给予长安深蓝/长安阿维塔792 亿元市值，合计1987 亿元市值，对应目标价20 元（原为15元）。维持“买入”评级。

该股最近6个月获得机构49次买入评级、11次增持评级、8次推荐评级、6次跑赢行业评级、4次强推评级。

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